Уже год, как в России реализуется пилотный проект интеграции принципов партнёрских (исламских) финансов в экономику четырёх регионов: Чеченской Республики, Республик Дагестан, Татарстан и Башкортостан. С учётом стратегического поворота на Восток тема становится всё более актуальной. Как отмечают эксперты, нововведение поможет привлечь в Россию капиталы с Ближнего Востока. Разбираемся в том, что такое исламский банкинг, как эксперимент может быть внедрён по всей стране и стать перспективным направлением для финансовой системы России

С 1 сентября 2023 года в четырех регионах нашей страны начался эксперимент по исламскому банкингу. Запущен проект был Центральным банком России в Чечне, Дагестане, Башкортостане и Татарстане. Сегодня развитие исламского финансирования планируется распространить на всю Россию.

Исламский банкинг — способ ведения банковской деятельности, который основан на соблюдении религиозных правил шариата. Исламский банкинг предлагает решения, соответствующие религиозным принципам, которые включают запрет на начисление и выплату процентов (риба), инвестиции в запрещенные виды деятельности (харам) и необходимость деления рисков между участниками. Эта особенность, что риски несут все стороны финансовых отношений делает исламский банкинг привлекательным не только для мусульман, но и для тех, кто ищет этически ответственные финансовые продукты. В целом, подход демонстрирует свою эффективность: финансовые институты, которые работают по правилам шариата, в кризисы остаются более стабильными.

Этические принципы накладывают определенные ограничения на правила функционирования финансовых институтов. Ключевые особенности — это запрет на процентные доходы с любых сделок. Также банки не могут инвестировать в харамные сферы: производство алкоголя, табака, свиноводство, игорный бизнес и так далее.

Принципы исламского банкинга роднят его с понятием проектного инвестирования. Банк выступает инвестором и разделяет риски компании, которой выдает средства. Банки получают прибыль с инвестиций, и наиболее распространенными операциями в этой системе являются долевое финансирование, рассрочка, лизинг.

Сегодня среди российских банков, работающих с исламским банкингом, Ак Барс Банк, Сбербанк, Промсвязьбанк, Т-Банк, «Домклик» (дочерняя компания Сбербанка), а также торговые дома и МФО. В реестр ЦБ входят более двадцати организаций.

Сбербанк ещё в 2022 году открыл в Казани первый офис, работающий по принципам исламского банкинга, затем соответствующие отделения появились в Башкирии и в ближайшее время планируется открыть такие офисы в Дагестане и Чечне. Физлицам банк открывает счета, по которым не начисляются проценты. Среди финансовых продуктов— ипотека и халяльные инвестиции.

Недавно о работе с исламским банкингом объявил и Т-Банк, проанонсировав выпуск дебетовой карты, по которой нельзя будет оплатить товарыи услуги из харамных сфер, запуск исламской рассрочки, страховых (такафуль) и инвестиционных продуктов. Для юридических лиц планируется лизинг (иджара).

В Чеченской Республике ведется работа по реализации эксперимента по установлению специального регулирования и создания необходимых условий для осуществления деятельности по партнерскому финансированию: создана Межведомственная рабочая группа по проведению эксперимента и утвержден план мероприятий («дорожная карта»).

В ходе реализации этого пилотного проекта проявились и перспективы, и вызовы. Среди положительных результатов можно отметить:

• Рост числа клиентов. В регионах, участвующих в проекте, увеличилось количество клиентов, предпочитающих исламские финансовые продукты.
• Рост доверия. Население начинает доверять исламским банкам, что способствует развитию фи- нансовой грамотности и экономической активности.
• Развитие инфраструктуры. Созданы специализированные подразделения в банках, такие как Центр партнёрского финансирования ПАО Сбербанк и центр исламского банкинга Ак Барс Банк. На сайте Сбера есть полноценный раздел, в котором подробно разъяснены новые понятия и термины, являющиеся для большинства россиян пока чем‑то новым.

В Реестре участников эксперимента по партнерскому финансированию, который ведется Банком России, присутствует и одно юридическое лицо, зарегистрированное на территории Чеченской Республики — ООО «Флагман Групп».

Исламский банкинг развивается в регионах с учетом их уникальных особенностей. Например, в Чеченской Республике и Республике Дагестан наблюдается высокий уровень принятия и востребованности исламских финансовых продуктов, потенциальные инвесторы, предприниматели пока не сильно торопятся получить статус участника эксперимента, оглядываясь, по нашему мнению, на правовую неопределенность и налоговые последствия.

Ещё до принятия закона о проведении эксперимента по партнерскому финансированию в Чеченской Республике уже вели свою деятельность организации, которые основывали свою работу на принципах шариата. Запрос на данный вид деятельности у населения Чечни и побудил руководство региона поднять вопрос о легализации и внедрении партнерского финансирования, наделив его правовым статусом.

В Татарстане также активно развиваются исламские финансы, что свидетельствует о широком интересе к этическим инвестициям.

Одной из ключевых задач для дальнейшего развития исламского банкинга является создание адекватной правовой базы. В настоящее время существует ряд правовых лакун, которые необходимо преодолеть:

• Отсутствие специализированного законодательства. В России пока нет полноценного законодательства, регулирующего деятельность исламских банков.

• Налогообложение. Необходима разработка налоговых льгот и стимулов для участников исламского финансового рынка.
• Регулирование деятельности. Введение четких правил и стандартов для соблюдения принципов шариата в финансовых операциях.

Для стимулирования развития исламской финансовой модели в России необходимо:

• Повышение осведомленности. Организация информационных кампаний и образовательных программ для населения и бизнеса.
• Государственная поддержка. Введение государственной программы поддержки и субсидирования исламских финансовых институтов.
• Международное сотрудничество. Установление партнерских отношений с исламскими банка- ми и финансовыми институтами других стран для обмена опытом и лучшими практиками.

Для успешной адаптации банковского, страхового и фондового рынков к принципам партнёрских финансов необходимо:

• Обучение специалистов. Подготовка кадров, способных работать по принципам исламского банкинга.
• Создание инфраструктуры. Развитие финансовых технологий и платформ, поддерживающих исламские финансовые продукты.
• Масштабирование. Расширение пилотного проекта на всю территорию России с учетом региональной специфики и потребностей.

Исламский банкинг обладает значительным потенциалом для развития и может стать основой устойчивой финансовой системы. Проект направлен на создание альтернативной финмодели, основанной на справедливых и ответственных принципах, способной заменить традиционную рыночную экономику. Важно продолжать работу по интеграции исламских финансов в российскую экономику, преодолевая правовые и регуляторные барьеры, а также обеспечивая информационную поддержку и обучение.

Султан Тагаев

Заместитель Председателя Правительства Чеченской Республики — министр финансов ЧР

Однако сегодня для исламского банкинга в России есть ограничения.Основными из них можно назвать юридические препятствия. Халяльные банковские услуги сейчас противоречат федеральному закону «О банках и банковской деятельности». Халяльная ипотека или продажа товаров по нормам шариата с точки зрения российского законодательства воспринимается как коммерческая деятельность, а банкам запрещено «заниматься производственной, торговой и страховой деятельностью».

Действующий эксперимент также позволил выявить узкие места и поднять вопросы нормативных ограничений. О том, что мешает распространению исламского банкинга на российском рынке, и какие нововведения необходимы в отечественной банковской системе, «Молекуле» рассказал Заместитель Председателя Правительства Чеченской Республики — министр финансов

ЧР Султан Тагаев.

Исламский банкинг обладает значительным потенциалом для развития и может стать основой устойчивой финансовой системы.

Исламский банкинг в цифрах

Объём финансов

2,88 трлн $ – 2019 год

> 3,7 трлн $ – 2024 год

• Исламские финансовые активы
• Исламское страхование
• Исламские фонды
• Исламские ценные бумаги
• Исламский банкинг